为什么要基金份额折算(为什么要进行基金份额折算)

之前有和大家说过杠杆“鸡”——分级基金,最近有人说买的杠杆“鸡”进行份额折算了,那基金份额折算后,投资者会亏钱吗?答案肯定是否定的。那么今天植信基金小课堂就给大家说说基金份额折算的小知识,一起来了解一下吧!

基金份额折算只是按照一定比例调整基金份额总额, 而投资者原来持有的基金份额占总基金份额的比值依然没有改变。为了方便大家理解,我们再举一个简单的例子,你本来有一小桶2L的水,现在分成4小瓶500ML的水给你,你得到的水的总量依旧是2L,而这个过程就可以类似于基金份额折算的原理。既然,我们最后得到水的总量没变,那么基金为何还要去份额折算呢?

基金为何要份额折算

其实,基金的份额折算主要发生在分级基金中。在牛市时,母基金净值和杠杆份额的净值都可能大幅上涨,这会造成基金B份额资产规模与基金A份额资产规模的比值会越来越大,使得基金B份额的杠杆越来越小,甚至导致“杠杆失灵”,就失去了放大收益的作用,因此通过基金份额向上折算后,基金B份额的净值减小,恢复杠杆弹性,恢复放大效益的效果。

所以分级基金发生份额向上折算也是市场多头气氛极为强烈的表现,但是投资者还是要合理的控制风险,保持理性投资。

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风险提示:基金的过往业绩并不预示其未来表现,基金管理人管理的其他基金的业绩并不构成本基金业绩表现的保证,基金投资需谨慎。

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