(本文由公众号越声策略(yslc188)整理，仅供参考，不构成操作建议。如自行操作，注意仓位控制和风险自负。)
在一个大草原上，小股民就是羊群，而庄家是狼。我这样定位大家可能没什么意见吧，中国股市里70%股民赔钱，这基本上是真实的。就像打麻将一样，四个人打， 三个人赔。这三个人的钱自然流入到那一个人口袋里去了，也就是说，股民所赔的数万亿既没消失，也没挥发，而是转移，转移到少数人口袋里去了。这就是狼吃羊 的故事。
在草原中，羊看到狼会跑，为什么?怕它把自己吃了。但在股市里却不一样，大部分人买股票喜欢买有庄股，说有庄股拉起来就凶了，会涨的快，最好是强庄。羊在草原上吃什么?吃草。它会选择有狼的地方去吗?而且这个狼还非常彪悍。绝对不会。
这就是股民的自我定位上的错误，你本来是羊，吃草就行了，这个草就是找个业绩良好的股，在合适的价格下把它买来，然后每年等着分红送股来升值。但大部分股民不这样，总想跟着狼后面吃点残羹剩渣，这还有不亏损的道理?所以，大草原上的羊群大部分保留，而股民大部分都被吃了。
怎样分配坐庄资金
庄家的坐庄资金可以分为两部分，一部分用来建仓，在底部打进货，拉高后出去，中间一段空间是其净获利，庄家赚钱主要靠这部分资金;另一部分用来拉抬和应付各种突发性事件，可称做控盘资金。
这两部分资金的作用不同，使用方法也不同。建仓资金一般需要提前进，建仓后还要等待时机，由于从建仓到完成拉抬中间时间长短不确定，要看市场状况而定，所以，这部分资金要以自有资金为主，建了仓不管捂多长时间都没关系。庄家拉抬要等到天时、地利、人和配合才行，要等待寻找时机，机会出现，果断动手。一旦启动，一般在十几天之内就可以完成拉抬，以后就开始出货了，一个月内拉抬资金就可以出来了。拉抬资金只是短期使用，可以在拉抬时临时借来，拉抬完成就可以还了。控盘资金的另一部分是用来应付突发性危机的，就像打仗要保留预备队一样，这笔钱平时是不能轻易动的，只有在出现危机时才能动用;庄家手里如果没有这笔资金就会很不安全，一旦出现意外无法应付，可能使整个炒作失败，带来重大损失，所以，这笔资金一定是庄家自有的，可称为预备资金。
拉抬资金和预备资金统称控盘资金，控盘资金以持币为主，建仓资金以持股为主;控盘资金以短线操作为主，建仓资金以中长线操作为主;控盘资金长空短多，建仓资金做长多。两笔资金如庄家的两个拳头，相互配合，有章法地打击市场大众。
庄家在坐庄时要根据情况决定如何分配这两笔资金。一般而言，越有长期投资价值的公司，庄家建仓越多，投资价值变小，庄家建仓也相应变小。庄家建仓多，锁定筹码多，外面流通筹码少，则盘子好控制，分配在控盘上的资金可以少一些;庄家建仓少则盘子不好控制，相应的控盘资金必须多一些。两个极端情况是绝对绩优股的通吃炒做和垃圾股不打底仓的快进快出。前者庄家把几乎全部资金都用来建仓，只留很少的资金控盘就够了，因为反正外面的筹码已经很少，已不需要控盘了;后者则几乎全部资金用做控盘，不打底仓，靠一拉一砸中间拼一个缝获利。
影响庄家资金分配的另一个因素是庄家的资金背景，庄家是否有方便的融资渠道做后盾。如果有条件融资，庄家就可以多一些拉抬资金，拉抬可以猛一些，但持续时间短;如果没有条件融资，则庄家只能靠自有资金炒作，庄家可能会多分一些资金用做建仓，而拉抬资金就会不宽裕。这种股上涨时显得力不从心，要使用技巧，借助大势，一点一点往上拉。但由于是自有资金，可以长期持续的拉抬，形成慢牛走势。
还有一类超级庄家，资金多到必须同时做几只股票，这时，他们可以“分散建仓，集中拉抬，轮番炒作”。先分别在几只股票上建好仓，然后以一笔拉抬资金，一个一个拉上去再撤出来，形成轮番炒作。这笔拉抬资金和总的建仓量比起来是比较少的，所以资金利用率比较高。如果是小庄留这么少比例的拉抬资金就会感觉力不从心，但对超级庄家来说，这笔资金的绝对值并不少，他可以集中使用，对其中任何一门股来说，拉抬资金都足够充裕，炒作起来如同大力士，身大力猛，三下五除二就把盘子拎到了高空，然后把拉抬资金一撤，换手又去炒别的了。拉抬资金撤出时难免会引起一些震荡，但庄家不在乎这一点空间损失，因为拉抬时已经打出富裕来了。拉抬资金撤出后建仓资金再慢慢出。这样在一轮行情中，一笔拉抬资金可以拉起几只股票。这种庄家做起来就颇有些组织战役的味道了，先做谁，后做谁，由谁来启动拉抬，由谁来跟进，由谁来掩护撤退等等。这种拉抬必然比较快，因为拉起来以后还要撤出来去拉下一只。跟上这种有实力的庄家是最好的。
另外，庄家如何分配资金决定了股价的走势。筹码锁定多的股票，庄家不利用短期波动挣钱，所以没有短线的暴涨暴跌，盘面上没有力度的小阴小阳没有震荡的走，盘子显的发飘。庄家不打底仓的股票，由于把全部资金用做短线炒作，故拉抬资金充裕，涨得迅猛有声势;但“飘风不终朝，骤雨不终日”，来得快去的也快，经过一段长时间再看，则涨涨跌跌在原地没动。到是前一类短线涨跌并不迅猛的股票，一段时间下来，可以累积相当大的涨幅。
大部分股票处于中间。庄家的最终目的还是要把价格炒上去，但由于控盘能力受限，所以不能直接拉抬，而要采取一些技巧调动市场力量，借力使力，才能以少量的资金把盘子拉上去。所以有时盘面上会出现相当标准的技术形态，这是在号召大家跟着抬轿。
庄家建仓量不同也决定了股票最终的目标位，前面曾经讨论过，随着股价上涨，未锁定流通市值变大，控盘困难增大，限制了庄家炒作的最高目标位。如果锁定筹码多，庄家可以向上打开较大空间，目标位可以高一些;如果建仓少，则目标必须低一些。那种建仓较少目标位也较低的庄家，靠建仓仓位获利受限，而控盘上分配了大量资金不能白白操作不获利。这种股票就会成震荡向上的走势，庄家不仅要挣大钱还要利用每一次震荡挣钱。
总的看，庄家仓位情况和走势关系是这样的，庄家锁定的筹码多，则短线波动少，上涨平稳，以中长线趋势为主，上涨空间大;庄家建仓减少，则上涨过程中短线震荡成分增加，中长线上升趋势趋缓，边震荡边上升;庄家仓位更少，则以短线震荡为主，长期看来根本不上涨。对不同性质的庄家要采取不同的策略对付。
主力对敲做量的辨别特征
做庄的少了对敲就难以展开操盘了。做庄对敲目的非常多，其中一种对敲是为了做量。一些小盘股中一个主力投入几个亿资金炒作，控制该股流通盘的20%—30%并不奇怪。 如现时的银河投资，荣丰控股等个股都被庄家较高度控盘。
这些股票日K线和盘口表现经常出现各种各样怪异表现，成交量忽大忽小的。由于这些个股庄家控盘度较高，市面流通筹码少，日常自然交易量也较小。时间长了这些股票股性逐渐下降，变的毫无朝气死水一潭!
做庄的不能看着自己控盘的股票变成没人参与处于半死不活的状态。保持日K线级别有一定的成交量与交易气氛是必须的。因此通过对敲做制造一定的成交量非常有必要。主力对敲做量行为一般分两种情况，一是操盘手根据近日成交量大小适当对敲制造一些成交增加一定的交易量。另外一种就是对敲制造出巨大的成交量。这情况一般是主力为了做一些差价，或者是准备拉高出货时的动作。对敲制造巨量这种动作在盘面上的表现是非常明显的。
主力大规模对敲做量有几种特征可以辨别：
1、主力先在卖盘压出一张或多张大买单，然后用买单吃上去是一种方式
2、盘口大量大买单不断成交，股价当时却没出现明显上涨
3、盘中大量买单的成交价是相同的，或大买单没有明显往上扫高的价差
4、出现较多单笔成交数量相同的买单
骗线的技术分析
技术分析用过去和现在的走势预测未来，因此受到广大投资者的青睐，而当它成为大众的测试工具时，庄家便利用它制造骗线。
(1)利用技术关口。比如，在上升行情中，指数面临颈线位、整数位或前期高点等重要技术关口，当市场人士和投资大众普遍认为难以冲破时，庄家往往就利用资金的优势，坚决突破。迫使过早下马者杀回马枪，诱使场外的观望资金追涨，以便扩大胜利成果。若在重要的技术关口，市场人士和投资大众普遍认为肯定能冲破，并看高一线时，庄家便会出人意料地乘机逢高出货，甚至压低股价出货，让跟风者全线套牢，然后砸盘，往下破位。
(2)制造技术形态。由于市场分析人士以及关注盘面的投资大众都非常重视W底形态、M头形态、黄金交叉和死亡交叉等，把它们作为买卖的依据。
庄家便经常巧妙地加以利用。在波段中低位，庄家往往制造M头形态和死亡交叉，迫使市场上的抄底筹码和浅套割肉筹码洁出，然后一网打尽。而在波段高位，庄家往往制造W底形态和黄金交叉，形成蓄势上攻的假象，导致市场人气高涨，买盘汹涌，然后乘机出逃。
(3)制造波浪理论。每当大的波段顶部和底部，总有技术分析人士出来高叫“主升浪开始”和“最具有杀伤力的下跌c浪开始”。但是，在绝大多数场合，“主升浪”和“下跌c浪”总是陷于“流产”。这除了管理层及时进行政策调控，阻止情况发生以外，庄家“反波浪”操作亦至为关键，往往这也是绝大多数在顶部和底部受骗上当的“致命伤”之所在。
(4)利用指标骗线。所谓指标骗线就是庄家通过控制技术指标计算公式中的一个或几个变量，来达到使指标钝化或制造预期指标数值的骗线方式。众所周知，任何技术指标都是建立在股价运行的实际数据之上的，都是“价+量+函数关系”的产物，任何技术指标都有其致命的弱点。当人们习惯于用KDJ、RSI、MACD、DMI等指标来决定买进或卖出时，庄家频频制造指标的钝化来设置骗线。一是利用市场对利好或利空的预期，制造技术指标在顶部或底部的钝化。二是利用周K线和日K线的错位，即周K线在顶部，而日K线在底部饨化，以掩护出货，或周K线在底部，日K线在顶部钝化，以掩护建仓。
(5)利用K线骗线。日K线是每一个投资者日常接触最多的股票走势数据，不论是短线投资者或是中长线投资者往往都通过日线进行选股、分析，从而作出买卖决定。很多庄家利用这一点，在即将拉升或出货之前往往通过刻意打压或对倒拉抬来迷惑投资者，制造出恐慌或跟风气氛。这样的庄家在市场中运作的周期一般都比较长，其在完成建仓、洗盘等工作后，在拉升初期往往会刻意制造出日线上连续下挫的诱空形态，利用最后一砸达到使盘子更轻的目的。同样，很多庄家在完成了拉升以后即将出货时，往往会制造出高位放量突破的假象，使投资者误认为前期的减仓过程是庄家的一次洗盘，股价将继续放量上扬，进而盲目跟风被套在高位。
这种骗线的杀伤力是巨大的，倘若投资者被套在庄家正式出货之前的高位往往几年难以翻身，因此辨别这类骗线的最好方法是有自己的操作理念，关注股价的相对位置，以中长线投资规避风险的标准来约束自己的选股与操作。对于周K线骗线，其操作难度大、成本高昂往往难以实现，据了解目前国内能够成功实现周线骗线的操盘手屈指可数，而其形态与日K线类似，所以大可不必花费太多的精力去研究。
对于散户来说“见好就收，及时逃顶”是最好的选择
究竟什么时候该获利了结，这是很多投资者最为关注也最为疑惑的问题。投资大师常常告诫众人，要在见顶前离场，宁可把后面的一段利润和风险让给其他人，切不可做把从底到顶所有利润吃透的美梦;也有不少交易大师虽然同意只吃中间那段利润的观点，但他们却强调不要对距离顶部还有多远，何时会到顶部等问题去妄加猜测。只需等待顶部确认，反转信号出现后再离场也不算晚。
虽然都强调只吃当中一段利润，但一个是在见顶前，一个却是在见顶后逃离，大师们矛盾的说法让股民们也不知如何是好。
其实，如果弄明白了这些大师的立场、背景，就应该知道，之所以出现矛盾，关键是屁股决定脑袋。投资大师一般类似于大型机构的掌舵人，买卖的对象几乎以股票为主。股票虽是主流市场，规模庞大，但是对于那些上百亿乃至上千亿的基金，流动性始终是个问题，要轻易抛售手中大量持股，并不容易。所以，在尚未见顶，交易活跃市道疯狂的时候离场，无疑要容易得多，一旦遇上成交锐减阴跌不断的熊市，想抛都找不着多少接盘;至于交易大师就不同了，一般都是纵横期货市场，期货市场比起股市，不仅规模更为庞大，而且因为大量套期保值的对冲大户存在，无论涨跌总有买入者，所以做一个趋势交易者待见顶后离场，相对就要容易得多。
逃得了大顶才能赚大钱，那么如何有效逃大顶呢?
(1)某只股票的股价从高位下来后，如果连续三天未收复5日均线，稳妥的做法是，在尚未严重“损手断脚”的情况下，早退出来要紧。再如某只股票的股价破20日、60日均线或号称生命线的120日均线(半年线)、250日均线(年线)时，一般尚有8%至15%左右的跌幅，还是先退出来观望较好。当然，如果资金不急着用的话，死顶也未尝不可，但请充分估计未来方方面面可能发生的变数。
(2)如日线图上留下从上至下十分突然的大阴线并跌破重要平台时，不管第二天是有反弹、没反弹，还是收出十字星时，都应该出掉手中的货。还有在遇重大利好当天不准备卖掉的话，第二天高开卖出或许能获取较多收益，但也存在着一定的风险。
(3)在遇到重大节日前一个星期左右，开始调整手中的筹码，乃至清空股票，静待观望。遇政策面通过相关媒体明示或暗示要出整顿“金牌”告示后，应战略性地渐渐撤离股市。如果市场大底形成后，个股方面通常会有30%至50%左右的涨幅。记着，不要贪心，别听专家们的那些蛊惑人心的话，应见好就收。在能涨的那块，留给胆子大点的人去挣吧!
同时，在国际、周边国家的社会、政治、经济形势趋向恶劣的情况出现时，早作退市准备。同样，国家出现同样问题或不明朗时，能出多少就出多少，而且，资金不要在股市上停留。也要关注同类(行业、流通股数接近、地域板块、发行时间上相近等情况下)股票中某只有影响的股票率先大跌的话，其他股票很难独善其身，手里有类似股票的话，先出来再说。股价反弹未达前期高点或成交无量达前期高点时，不宜留着这只股票。
雪崩式股票什么时候出来都是对的。大市持续下跌中，手中持有的股票不跌或微跌，一定要打起精神来，不要太过侥幸，先出来为好，像此类股票总有补跌赶底的时候。
贪心不足是逃顶的大忌，要学会见好就收，保持良好的心态。
如果您也是技术分析爱好者，想查看本文高清原图和公式代码，或者渴望了解更多股市里的操作技巧，欢迎关注公众号越声策略(yslc188)，我们只是股市知识的搬运工，每一次分享都会让你有新的收获!
声明：本内容由公众号越声策略(yslc188)提供，不代表投资快报认可其投资观点。