怎样办理基金定投(怎样办理基金定投业务)

定投本身就不是一个获取投资最佳收益的方案，其初衷是“为不熟悉资本市场、没有时间和精力去挖掘超越市场的机会”的投资者而设计的，其主要目标是跟上某一类资产的平均收益率，这与指数投资分享市场平均收益的理念不谋而合。

定投讲求选择“高波动、高成长、高景气度”的“三高指数”。

定投标的波动性越大，越能够发挥定投“低谷积累廉价筹码”的优势，又有更大的可能在牛市中反弹地更高；

标的指数的成长性越高，在牛市中越可能有强势的走势，带来更高的收益率；

而高景气度指的是指数成分股所处行业代表中国未来经济发展方向，不仅具有活跃的市场，还会不断吸引投资资金，助力指数的上涨。

金律一：越早定投，效果越好。

假设我们60岁退休时需要储备100万元的养老金，以1985－2014年期间定投美国标普500指数过去实际收益率计算（期间经历过几次牛熊市）。越早定投，效果越好。

金律二：坚持长期定投，效果更明显。

基金定投采用平均成本的概念降低风险，但相应的也需要长期投资才能克服市场波动的风险。一般而言，股市的景气周期约3－6年，因此基金定投通常需要3－6年才能看出成效。投资时间越长，效果更明显。

假设我们从2009年开始定投沪深300指数6年，定投坚持时间越长，效果更明显。

金律三：股市下跌时，不能停止定投。

当市场处于下跌期时，您才能一次买到更多的基金份额，如果就此停止定投，就会错失逢低摊低投资成本的机会。

在基金净值下跌期间，通过坚持定投可以不断平摊成本。

从交易费率上来看：

ETF基金的费率较低，且免收印花税，在费用成本上要低于一般的场外指数基金。但是，通过某些证券账户买卖ETF时，有每笔最低的交易费限制，比如某些券商要求，即便是只投资1000元，也需要缴纳最低5元的佣金。这种时候，交易ETF基金的费率并不占优。

从交易便捷程度来看：

场外基金更容易进行定投操作，实现每月自动扣款，长期投资比较方便，但ETF是没法自动定投的，只能手动在每个月的某一天去购买一定金额，相对烦琐。

从仓位来看：

一般的指数基金都会有一定的仓位限制，最高可以达到95%，还有5%的资金基金合同要求做流动性管理，用来应对客户的赎回。但是ETF的仓位较高，几乎可以达到100%的仓位，资金利用效率更高。因此，在上涨期间，ETF的涨幅应该高于普通指数基金的涨幅。

总结起来，透明度高、能够有效地跟踪指数、费率低廉、仓位高、流动性好的ETF很适合基金定投！而场外基金可以自动扣款，更容易进行定投操作。

以中证100指数为例，对月定投和周定投的收益率情况进行比较分析，假定每周定投200元，每月定投金额即为800元。结果显示，定投期限为1至3年的情况下，周定投的收益率高于月定投收益率，而当投资期限长于5年时，月定投的收益率会略高于周定投收益率，但两者相差并不明显。

每个指数所具有的特征都不尽相同，因此，周定投和月定投收益的情况也存在差异。在通常情况下，周定投的收益情况好于月定投，但也不能一概而论，具体情况还是要具体分析。